Nhận định giá USD, GBP/USD và EUR/USD: Suy yếu khi CPI Mỹ thấp hơn kỳ vọng
Diệu Linh
Junior Editor
CPI Mỹ giảm xuống 2.7%, điều chỉnh lại kỳ vọng về Fed và hạn chế dư địa tăng trong ngắn hạn của Chỉ số DXY. Lạm phát lõi giảm xuống 2.6%, củng cố xu hướng giảm lạm phát, kéo lợi suất chính phủ Mỹ đi xuống và thúc đẩy tái định vị trên thị trường ngoại hối. DXY ổn định quanh 98.6, nhưng vẫn bị kìm dưới các đường EMA quan trọng khi thị trường đánh giá lại triển vọng tăng trưởng và mức độ linh hoạt của chính sách.
Tổng quan thị trường
Chỉ số USD (DXY) đang giao dịch quanh mức 98.6, tương đối ổn định sau một phiên biến động mạnh khi dữ liệu lạm phát của Mỹ thấp hơn dự kiến. Đồng bạc xanh ban đầu chịu áp lực giảm khi thị trường đánh giá lại lộ trình chính sách của Fed, trước khi tìm được điểm tựa khi tâm lý rủi ro chung vẫn ở trạng thái thận trọng.
Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ giảm nhẹ, phản ánh niềm tin ngày càng tăng rằng áp lực lạm phát đang hạ nhiệt nhanh hơn so với những giả định trước đó.
Dữ liệu công bố vào thứ Năm mang tính then chốt đối với xu hướng của đồng USD. CPI Mỹ giảm xuống 2.7% so với cùng kỳ, thấp hơn mức dự báo 3.1% và giảm so với mức 3.0% của kỳ trước. Lạm phát lõi cũng hạ xuống 2.6%, tiếp tục củng cố xu hướng giảm phát.
Thị trường lao động phát đi những tín hiệu trái chiều nhưng nhìn chung vẫn ổn định. Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu đạt 224K, phù hợp với kỳ vọng và giảm so với mức 237K trước đó, cho thấy điều kiện việc làm chưa xuất hiện sự suy yếu đột ngột.
Tuy nhiên, Chỉ số sản xuất Fed Philadelphia lao dốc xuống -10.2, thấp hơn rất nhiều so với dự báo 2.5, làm dấy lên lo ngại về động lực sản xuất tại khu vực này. Tổng thể, loạt dữ liệu trên đã hạn chế triển vọng tăng giá trong ngắn hạn của đồng USD khi củng cố kỳ vọng rằng chính sách tiền tệ vẫn mang tính thắt chặt, nhưng sẽ linh hoạt hơn ở giai đoạn sau của chu kỳ.
Tâm điểm trong ngày thứ Sáu chuyển sang các chỉ báo về nhu cầu và niềm tin. Doanh số bán nhà hiện có được dự báo đạt 4.15 triệu căn, nhỉnh hơn mức 4.10 triệu của kỳ trước, qua đó cung cấp thêm manh mối về khả năng chống chịu của thị trường nhà ở trong bối cảnh điều kiện tài chính còn thắt chặt.
Trong khi đó, chỉ số niềm tin người tiêu dùng của Đại học Michigan (điều chỉnh) được kỳ vọng tăng nhẹ lên 53.5 từ mức 53.3. Một sự cải thiện dù nhỏ cũng có thể giúp giảm áp lực giảm giá đối với đồng USD nếu được xác nhận.
Nhìn chung, hướng đi tiếp theo của đồng USD sẽ phụ thuộc vào việc liệu các dữ liệu hôm nay có củng cố tín hiệu vĩ mô yếu hơn từ ngày hôm qua hay giúp khôi phục niềm tin vào động lực tăng trưởng của kinh tế Mỹ.
Phân tích kỹ thuật chỉ số USD (DXY)
Biểu đồ giá Chỉ số Đô la – Nguồn: TradingView
Chỉ số USD đang giao dịch quanh 98.58, tiếp tục vận động trong một kênh giảm rõ ràng trên khung giờ. Các nến gần đây có thân nhỏ kèm bóng dài, cho thấy áp lực bán đang suy yếu dần, nhưng chưa xuất hiện tín hiệu đảo chiều xu hướng đáng tin cậy.
Giá vẫn bị kìm dưới đường trung bình động 50-EMA quanh 98.96 và 100-EMA gần 99.28, khiến xu hướng tổng thể tiếp tục nghiêng về giảm. Đường giữa của kênh giảm đóng vai trò là kháng cự động, hạn chế các nỗ lực hồi phục. Vùng hỗ trợ gần nhất nằm tại 98.17, tiếp theo là 97.87, trùng với ranh giới dưới của kênh.
RSI phục hồi lên quanh mức 55, phản ánh động lượng cải thiện nhưng vẫn chưa quay lại vùng tăng giá rõ rệt. Ý tưởng giao dịch là bán khi giá hồi nhưng vẫn nằm dưới 99.00, mục tiêu 98.00, dừng lỗ trên 99.40.
Phân tích kỹ thuật GBP/USD
Biểu đồ giá GBP/USD – Nguồn: TradingView
GBP/USD đang giao dịch quanh 1.3377, tích lũy trong một kênh tăng trên khung giờ sau nhiều lần không thể bứt phá lên các mức cao mới. Giá duy trì quanh đường 50-EMA, trong khi đường 100-EMA gần 1.3287 tiếp tục dốc lên, giữ cho cấu trúc tổng thể mang tính xây dựng.
Các nến gần đây cho thấy thân nến đan xen với bóng dài, phản ánh dòng tiền hai chiều và động lượng suy yếu dần hơn là dấu hiệu đảo chiều xu hướng. Hỗ trợ của kênh nằm quanh 1.3340, tiếp theo là 1.3285, trùng với cấu trúc trước đó và vùng hỗ trợ động.
Ở chiều tăng, 1.3445 là kháng cự gần nhất, với vùng kháng cự mạnh hơn nằm quanh 1.3499. RSI lùi về quanh mức 45, cho thấy động lượng giảm nhưng chưa rơi vào trạng thái quá bán. Ý tưởng giao dịch là mua khi giá điều chỉnh về gần 1.3340, mục tiêu 1.3445, dừng lỗ dưới 1.3280.
Phân tích kỹ thuật EUR/USD
Biểu đồ giá EUR/USD – Nguồn: TradingView
EUR/USD đang giao dịch quanh 1.1714, tích lũy trong một kênh tăng trên khung giờ sau khi không thể mở rộng đà tăng vượt các đỉnh gần đây. Giá dao động quanh đường 50-EMA, trong khi đường 100-EMA gần 1.1647 tiếp tục hướng lên, giữ cho cấu trúc tổng thể vẫn tích cực dù đang tạm chững lại.
Các nến gần đây xuất hiện thân chồng chéo và bóng trên, cho thấy động lượng tăng suy yếu hơn là áp lực bán mạnh. Hỗ trợ của kênh nằm quanh 1.1680, tiếp theo là 1.1645, trùng với vùng cấu trúc trước đó.
Ở chiều tăng, 1.1760 là kháng cự đầu tiên cần chú ý, trong khi áp lực bán mạnh hơn xuất hiện quanh 1.1805. RSI giảm về khoảng 45, phản ánh động lượng yếu đi nhưng chưa có dấu hiệu sụp đổ. Ý tưởng giao dịch là mua khi giá điều chỉnh về gần 1.1680, mục tiêu 1.1760, dừng lỗ dưới 1.1640.
fxempire
