Phân tích kỹ thuật vàng và bạc: Biến động tăng mạnh xác nhận đột phá tích cực
Diệu Linh
Junior Editor
Vàng và bạc đã vượt qua các vùng kháng cự quan trọng, với vàng bứt phá trên mốc 4,500 USD và bạc vượt 60 USD, xác nhận một pha đột phá được thúc đẩy bởi biến động mạnh. Diễn biến này được hỗ trợ bởi đồng USD suy yếu, rủi ro kinh tế vĩ mô gia tăng và sự dịch chuyển mang tính cơ cấu của dòng vốn sang các tài sản vật chất.
Tổng quan thị trường
Vàng giao ngay đã phá vỡ mốc 4,380 USD. Đây không phải là một cú bứt phá mang tính hoảng loạn, mà là một chuyển động rõ ràng trong điều kiện thanh khoản mỏng. Cấu trúc kỹ thuật phản ánh quá trình tích lũy năng lượng tích cực của thị trường vàng, đồng thời được hậu thuẫn bởi áp lực giảm giá kéo dài của đồng USD.
Đợt bứt phá của vàng cho thấy quá trình định giá lại trên diện rộng của nhóm kim loại.
Bạc giao ngay đã tăng vọt lên đỉnh kỷ lục 79 USD. Song song đó, bạch kim cũng vượt mốc 2,300 USD, trong khi giá đồng giao dịch trên 12,000 USD mỗi tấn. Các đợt tăng đồng bộ này cho thấy sự hiện diện của các yếu tố thúc đẩy mang tính cơ cấu. Nhà đầu tư đang tái phân bổ danh mục sang các tài sản cứng khi niềm tin vào tiền pháp định suy yếu và lãi suất thực giảm xuống.
Những lo ngại ngày càng lớn liên quan đến nợ công, lạm phát và sự mất giá tiền tệ đang thúc đẩy nhà đầu tư sử dụng vàng như một công cụ phòng vệ dài hạn. Trong bối cảnh đó, giá vàng đang hướng tới mốc 5,000 USD vào đầu năm 2026.
Phân tích kỹ thuật vàng
Biểu đồ khung ngày của vàng giao ngay cho thấy giá đã phá vỡ mô hình nêm mở rộng tăng quan trọng tại vùng 4,380 USD. Sau khi bứt phá, vàng tiếp tục hình thành một mô hình nêm mở rộng tăng mới, được thể hiện bằng vùng tô đỏ trên biểu đồ khung ngày.
Sự chuyển dịch từ một mô hình nêm mở rộng sang mô hình nêm khác cho thấy mức độ biến động trên thị trường vàng đang gia tăng. Thông thường, sự gia tăng biến động là tín hiệu báo trước các pha chuyển động mạnh hơn trong những tuần và tháng tiếp theo.
Việc bứt phá tại mốc 4,380 USD mở ra dư địa cho các mục tiêu tăng giá lớn, hướng tới vùng 5,000 USD hoặc cao hơn. Tuy nhiên, chỉ báo RSI cho thấy vàng đang ở trạng thái quá mua, hàm ý khả năng xuất hiện một nhịp điều chỉnh ngắn hạn. Dù vậy, các nhịp điều chỉnh này nhiều khả năng sẽ được xem là cơ hội mua vào, chuẩn bị cho xu hướng tăng mạnh hơn trong năm 2026.
Trên biểu đồ khung giờ, vàng giao ngay cũng cho thấy giá đã thoát khỏi mô hình tam giác tăng tại mốc 4,380 USD. Đáng chú ý, sự hình thành của mô hình cốc tại vùng đáy quanh 4,260 USD, kết hợp với pha bứt phá lên trên 4,380 USD, phản ánh động lực tăng giá rõ rệt của thị trường vàng.
Phân tích kỹ thuật bạc
Biểu đồ khung ngày của bạc giao ngay cho thấy bạc đang đóng vai trò dẫn dắt trong nhóm kim loại quý. Nguyên nhân đến từ việc tỷ lệ vàng/bạc đã phá vỡ các vùng hỗ trợ kỹ thuật quan trọng và tiếp tục xu hướng giảm. Sự suy yếu của tỷ lệ này nhấn mạnh vai trò dẫn đầu của bạc trong những tuần tới.
Việc bạc bứt phá trên mốc 60 USD đã đẩy giá vào cấu trúc nêm mở rộng tăng, với mục tiêu tiềm năng hướng tới vùng 84 USD. Bên cạnh đó, mô hình cốc và tay cầm tiếp tục củng cố xu hướng tăng của thị trường bạc. Một nhịp điều chỉnh từ vùng 84 USD về khu vực 65 USD nhiều khả năng sẽ được xem là cơ hội mua vào.
Cấu trúc nêm mở rộng tăng cũng được thể hiện rõ trên biểu đồ khung giờ bên dưới. Biểu đồ cho thấy mô hình vai đầu vai ngược cùng mô hình cốc và tay cầm đã hình thành trước khi giá bứt phá lên trên mốc 55 USD.
Ngoài ra, mô hình nêm cho thấy mục tiêu gần nhất của bạc nằm trong vùng 83 USD đến 85 USD. Nếu xuất hiện một pha bứt phá xác nhận vượt trên 85 USD, thị trường có thể kích hoạt một chu kỳ tăng mới, đưa giá bạc hướng tới mốc 100 USD.
Phân tích kỹ thuật chỉ số USD
Biểu đồ khung ngày của chỉ số USD cho thấy động lực giảm giá đang chiếm ưu thế khi chỉ số giao dịch dưới mốc 100.50 và có xu hướng tiến về vùng 96.50 trong những tuần tới. Đường SMA 50 ngày đang tiến sát và giao cắt với đường SMA 200 ngày, phản ánh trạng thái bất định của xu hướng. Một pha giảm dưới 97.50 có thể kích hoạt đợt suy yếu tiếp theo hướng về 96.50.
Trên biểu đồ khung giờ, chỉ số USD đang tích lũy quanh vùng 98.00. Nếu phá vỡ xuống dưới vùng này, chỉ số có thể tiếp tục giảm sâu hơn về khu vực hỗ trợ 96.50.
Sự hình thành mô hình hai đỉnh quanh mốc 100.50 cho thấy áp lực giảm giá đang gia tăng. Việc xuyên thủng vùng 96.50 sẽ mở ra kịch bản giảm sâu hơn, với mục tiêu tiếp theo nằm quanh mốc 90.00.
fxempire
