Ai sẽ hưởng lợi từ dự luật thuế của đảng Cộng hòa? Những người có thu nhập cao nhưng chưa giàu (HENRYs)

Hiện nay, các đảng viên Cộng hòa tại Quốc hội đang cố gắng biến các yếu tố sắp hết hạn của dự luật thuế năm 2017 thành vĩnh viễn, đồng thời bổ sung thêm nhiều ưu đãi mới, một số trong đó là tạm thời. Như có thể hình dung, ý nghĩa về cách phân phối lợi ích sẽ rất phức tạp.

Vậy điều đó có nghĩa là dự luật thuế này là lũy tiến? Chà, không – hơn một nửa lợi ích tính theo thuộc về 10% nhóm thu nhập cao nhất. Được tính toán dưới dạng tỷ lệ thu nhập thay vì thuế, ngay cả việc giảm thuế theo tỷ lệ phần trăm cũng lớn hơn đối với những người có thu nhập cao, một kết quả hơi khó hiểu có thể giải thích như sau: Thuế liên bang chủ yếu là thuế thu nhập cá nhân, và thuế thu nhập cá nhân của Mỹ là lũy tiến, nghĩa là những người có thu nhập cao hơn thường phải nộp một tỷ lệ thu nhập cao hơn. Kết quả là, việc giảm thuế liên bang 12% có tác động lớn hơn đến tài chính của người thuộc nhóm 5-10% dân số giàu nhất so với mức giảm 17% đối với người thuộc 20% dân số nghèo nhất. Bobby Kogan, giám đốc cấp cao về chính sách ngân sách liên bang tại Trung tâm Tiến bộ Mỹ theo chủ nghĩa tự do ở Washington, đã kết hợp phân tích của JCT với ước tính của Trung tâm Chính sách Thuế Urban-Brookings về việc ai trả bao nhiêu phần trăm thuế liên bang để đưa ra phân tích này về cách dự luật sẽ ảnh hưởng đến thu nhập sau thuế.

Cả hai cách xem xét ảnh hưởng phân phối đều chỉ ra rằng dự luật thuế này rất có lợi cho những người thuộc nhóm 5-10% dân số giàu nhất, mà theo dữ liệu mới nhất của Sở Thuế vụ (Internal Revenue Service) từ năm 2022, là những người nộp thuế có tổng thu nhập đã điều chỉnh từ 261,591 USD đến 663,164 USD. Nhóm này, thường được giới truyền thông tài chính gọi là HENRYs, viết tắt của High Earners, Not Rich Yet (người có thu nhập cao nhưng chưa giàu), là người hưởng lợi trực tiếp lớn nhất từ luật thuế năm 2017, chủ yếu nhờ việc loại bỏ thuế thu nhập tối thiểu thay thế, điều mà dự luật thuế mới sẽ biến thành vĩnh viễn. Tính lũy tiến của thuế thu nhập Mỹ giảm dần ở mức thu nhập trên 1 triệu USD và thực sự đảo ngược đối với những người có thu nhập rất cao nhất vì phần lớn thu nhập của họ đến từ lãi vốn bị đánh thuế thấp hơn, do đó có thể lập luận rằng việc giúp đỡ nhóm HENRYs làm cho hệ thống thuế trở nên lũy tiến hơn một chút.

Dưới nhóm HENRYs trong phân phối thu nhập, câu chuyện lại khác. Khoảng một nửa người Mỹ có thu nhập chịu thuế dưới 75,000 USD và đối mặt với mức thuế thu nhập liên bang hiệu quả dưới 7%, do đó có những giới hạn về mức độ giảm thuế thu nhập có thể giúp họ. Hãy tính đến thuế quan của Tổng thống Donald Trump, vốn ảnh hưởng nặng nề nhất đến những người có thu nhập thấp hơn, và việc cắt giảm Medicaid, viện trợ lương thực và các chương trình khác mà Quốc hội đang xem xét để bù đắp khoản thất thu 3.8 nghìn tỷ USD trong 10 năm tới từ việc cắt giảm thuế, thì quan điểm hiện tại của Đảng Dân chủ rằng “Đảng Cộng hòa đang cắt giảm trợ cấp Medicaid của bạn để trả cho việc cắt giảm thuế cho các tỷ phú” không phải là không chính xác. Tuy nhiên, chính xác hơn nữa sẽ là điều gì đó tương tự như: “Đảng Cộng hòa đang cắt giảm trợ cấp Medicaid của bạn để trả cho việc cắt giảm thuế cho các tỷ phú, nhóm HENRYs, bồi bàn, những người được trả lương làm thêm giờ, một số người cao tuổi, chủ doanh nghiệp pass-through và một số cư dân của các bang có thuế cao.”

Luật thuế năm 2017 ở một mức độ nào đó là cải cách thuế thực sự – được đưa ra bởi các chuyên gia thuế kỳ cựu của Đảng Cộng hòa là Paul Ryan và Kevin Brady, lần lượt là Chủ tịch Hạ viện và Chủ tịch Ủy ban Tài chính và Thuế vụ vào thời điểm đó – tập trung vào các thay đổi thuế doanh nghiệp mà các nhà kinh tế học sau đó đã kết luận là làm tăng đầu tư và tăng trưởng, đồng thời đơn giản hóa thuế thu nhập cá nhân. Những cải cách này đi kèm với các khoản cắt giảm thuế làm giảm doanh thu, nhưng với mức thâm hụt ở mức 3.4% tổng sản phẩm quốc nội và nền kinh tế vẫn đang cố gắng thoát ra khỏi tình trạng trì trệ sau cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu, ít nhất người ta có thể đưa ra lập luận rằng cần có sự kích thích và chính phủ liên bang có thể đủ khả năng chi trả. Nhiều điều khoản của dự luật đã được đặt ra để hết hạn vào năm 2025 nhằm giảm tác động thâm hụt dài hạn, điều cần thiết để được Thượng viện thông qua thông qua quy trình hòa giải không bị cản trở bởi filibuster. Các yếu tố của dự luật không nằm trong danh sách mong muốn của Ryan-Brady nhưng được thúc đẩy bởi các nhà lập pháp khác bao gồm giảm thuế khu vực cơ hội cho các nhà đầu tư tại các cộng đồng gặp khó khăn, chủ yếu nhờ Thượng nghị sĩ Đảng Cộng hòa Tim Scott, và giảm thuế cho chủ sở hữu các doanh nghiệp gọi là pass-through, do Thượng nghị sĩ Đảng Cộng hòa Ron Johnson, người vào thời điểm đó là chủ doanh nghiệp pass-through.

Hiện nay mức thâm hụt đã hơn 6% GDP. Việc đơn giản là kéo dài các khoản cắt giảm thuế năm 2017 sẽ không làm tình hình tồi tệ hơn, và việc không kéo dài chúng có thể làm chậm tăng trưởng kinh tế, nhưng việc kéo dài các khoản cắt giảm thuế lẽ ra sẽ hết hạn lại không phải là một luận điểm chính trị hay. Do đó, dự luật hiện tại bao gồm miễn thuế đối với tiền tip, tiền làm thêm giờ và lãi suất vay mua ô tô, như Tổng thống Trump đã hứa khi tranh cử, mặc dù có những hạn chế và chỉ áp dụng đến năm 2028. Dự luật không miễn thuế đối với các khoản trợ cấp An sinh xã hội, như Trump cũng đã hứa, nhưng bao gồm khoản khấu trừ tăng thêm cho người nộp thuế từ 65 tuổi trở lên, khoản này cũng sẽ hết hạn sau năm 2028. Khoản giảm thuế cho doanh nghiệp pass-through – vốn bị các chuyên gia thuế gần như đồng loạt phản đối – sẽ lớn hơn một chút, các khu vực cơ hội sẽ được gia hạn và mở rộng, và có nhiều khoản giảm thuế khác cho các nhóm được ưu tiên (dự luật bãi bỏ thuế tiêu thụ đặc biệt đối với dịch vụ tắm nắng được áp dụng như một phần của Đạo luật Chăm sóc Sức khỏe Giá cả phải chăng năm 2010 và tăng giới hạn khấu trừ thuế thu nhập bang và địa phương) và tăng thuế đối với các nhóm không được ưu tiên (nhiều khoản tín dụng thuế năng lượng sạch bị loại bỏ, và các trường đại học giàu có phải đối mặt với thuế tài trợ cao hơn nhiều).

Dự luật như hiện tại – một lần nữa, nó có khả năng sẽ thay đổi rất nhiều trong vài tháng tới – sẽ làm tăng sự phức tạp của hệ thống thuế và làm tăng thâm hụt liên bang, và ngoài những phần kéo dài các thay đổi thuế tạm thời năm 2017 ra thì chứa rất ít điều khoản có thể thúc đẩy tăng trưởng kinh tế. Nhưng thôi, ít nhất thì 1% những người có thu nhập cao nhất sẽ không nhận được 83% số tiền cắt giảm thuế.i.