Cặp AUD/USD tăng giá nhờ tâm lý rủi ro được cải thiện

Cặp AUD/USD tăng giá bất chấp USD ổn định nhờ tâm lý thị trường cải thiện

Cặp AUD/USD tăng giá phiên thứ hai liên tiếp, được hỗ trợ bởi dữ liệu kinh tế trong nước tích cực công bố hôm thứ Tư. Đà tăng của AUD phần lớn được thúc đẩy bởi tâm lý thị trường khởi sắc trước triển vọng nới lỏng chính sách tiền tệ của Fed trong bối cảnh dữ liệu kinh tế Mỹ gần đây yếu hơn kỳ vọng.

Cụ thể, chỉ số PMI sản xuất của Ai Group tại Úc đã tăng từ mức -28.8 lên -23.9 trong tháng 7, đánh dấu sự cải thiện nhẹ trong ngành sản xuất, dù vẫn nằm trong vùng thu hẹp mạnh. Trong khi đó, chỉ số công nghiệp Ai Group – một thước đo đáng chú ý về sức khỏe khu vực tư nhân – tăng từ -9.0 lên -3.2, mức cao nhất trong vòng ba năm qua. Đây là tín hiệu cho thấy xu hướng phục hồi kinh tế dần rõ ràng hơn kể từ giữa năm 2024.

Tuy nhiên, đồng AUD có thể đối mặt với áp lực khi Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) được kỳ vọng sẽ cắt giảm lãi suất 25 bps tại cuộc họp sắp tới, đưa lãi suất tiền mặt xuống còn 3.60%. Sự nới lỏng này được thúc đẩy bởi lạm phát cốt lõi giảm về mức 2.7% trong tháng 6 – nằm trong mục tiêu 2–3% của RBA – cùng với tỷ lệ thất nghiệp gia tăng và tốc độ tăng trưởng tiền lương chậm lại.

Điểm tin thị trường

• Chỉ số Đô la Mỹ (DXY), đo lường giá trị của Đô la Mỹ so với sáu đồng tiền chính, đang tăng giá trong ngày thứ ba liên tiếp và giao dịch quanh mức 98.80 tại thời điểm viết bài.
• Chỉ số PMI Dịch vụ của Viện Quản lý Cung ứng (ISM) giảm xuống 50.1 trong tháng 7, từ mức 50.8 của tháng trước và thấp hơn mức dự kiến 51.5. Trong khi đó, Chỉ số Giá Dịch vụ ISM tăng lên 69,9 từ 67,5, Chỉ số Việc làm giảm xuống 46.4 từ 47.2, và Chỉ số Đơn hàng Mới giảm xuống 50.3 từ 51.3.
• Đồng Đô la Mỹ có thể đối mặt với thách thức do khả năng cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) vào tháng 9 tăng cao, sau khi dữ liệu thị trường lao động yếu hơn làm gia tăng lo ngại về triển vọng kinh tế Mỹ.
• Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) Adriana Kugler đã bất ngờ từ chức, mang lại cho Tổng thống Mỹ Donald Trump cơ hội sớm hơn dự kiến để ảnh hưởng đến ngân hàng trung ương. Sự phát triển này đã làm dấy lên lo ngại về tính độc lập của Fed.
• Chính quyền Trump đã sa thải Ủy viên Cục Thống kê Lao động (BLS) Erika McEntarfer sau báo cáo việc làm yếu hơn dự kiến. Hành động này có thể là một phần của chiến lược lớn hơn nhằm làm suy giảm uy tín của dữ liệu lạm phát chính thức, với những tác động tiềm tàng đối với thị trường và các cuộc tranh luận về chính sách của Fed.
• Biên chế Phi nông nghiệp (NFP) tại Hoa Kỳ tăng 73,000 trong tháng 7, so với mức tăng 14,000 (được điều chỉnh từ 147,000) trong tháng 6. Con số này thấp hơn kỳ vọng thị trường là 110,000. Ngoài ra, Tỷ lệ Thất nghiệp tăng lên 4.2% trong tháng 7 từ 4.1% trong tháng 6, đúng như dự kiến.
• Tổng thống Trump đã ký sắc lệnh hành pháp vào thứ Năm, áp thuế từ 10% đến 41%, có hiệu lực từ ngày 1 tháng 8, đối với hàng nhập khẩu của Mỹ từ hàng chục quốc gia và khu vực nước ngoài, bao gồm Canada, Ấn Độ và Đài Loan, những nơi không đạt được thời hạn thỏa thuận thương mại, theo Reuters.
• Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) đã quyết định giữ lãi suất quỹ liên bang chuẩn trong khoảng 4.25%-4.5% tại cuộc họp tháng 7 vào thứ Tư, đúng như dự kiến rộng rãi. Chủ tịch Fed Jerome Powell cho biết trong hội nghị sau chính sách rằng ngân hàng trung ương Mỹ 'chưa đưa ra quyết định' về thay đổi chính sách tiềm năng vào tháng 9, và có thể cần một thời gian để đánh giá tác động của thuế quan đối với giá tiêu dùng.
• Mỹ và Trung Quốc không thể đạt được thỏa thuận về việc gia hạn tạm dừng thuế quan 90 ngày trong vòng đàm phán mới nhất tại Stockholm, Thụy Điển. Thời gian tạm dừng hiện tại sẽ hết hạn vào ngày 12 tháng 8, với quyết định cuối cùng nằm trong tay Tổng thống Mỹ Donald Trump. Trong thời gian chờ đợi, thuế quan của Mỹ đã được giảm từ 145% xuống 30%, trong khi thuế quan của Trung Quốc đã giảm từ 125% xuống 10%.
• Chỉ số PMI Dịch vụ Caixin của Trung Quốc bất ngờ tăng lên 52.6 trong tháng 7 từ 50.6 trong tháng 6. Dự báo thị trường là 50.2 trong kỳ báo cáo.
• Chỉ số PMI Tổng hợp S&P Global Úc tăng lên 53.8 trong tháng 7 từ 51.6 trong tháng 6, báo hiệu mức tăng hàng tháng thứ mười liên tiếp trong hoạt động kinh doanh và sự mở rộng mạnh mẽ nhất trong hoạt động khu vực tư nhân kể từ tháng 4 năm 2022. Trong khi đó, Chỉ số Hoạt động Kinh doanh PMI Dịch vụ tăng lên 54.1 trong tháng 7 từ 51.8 trong tháng 6, đánh dấu mức cao nhất kể từ tháng 3 năm 2024.
• Chỉ số Lạm phát TD-MI tăng 0.9% so với tháng trước trong tháng 7, sau mức tăng nhẹ 0.1% của tháng 6 và đánh dấu mức tăng mạnh nhất kể từ tháng 12 năm 2023. Trong khi đó, chỉ số lạm phát hàng năm vẫn ổn định ở mức tăng 2.4%. Mức tăng hàng tháng làm gia tăng lo ngại của Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) trong bối cảnh tiếp tục có bất ổn trong chuỗi cung ứng và nhu cầu tiêu dùng.
• Úc được miễn khỏi đợt tăng thuế quan mới nhất của Hoa Kỳ, cho thấy Tổng thống Donald Trump đã giữ nguyên mức thuế cơ bản 10% đối với hàng hóa Úc. Hơn nữa, báo cáo việc làm yếu hơn của Hoa Kỳ đã thúc đẩy phản ứng thị trường để định giá hai lần cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed).

Phân tích kỹ thuật: Đồng AUD/USD kiểm định kháng cự tại EMA 9 ngày quanh mức 0.6500

Hiện tại, cặp AUD/USD giao dịch quanh ngưỡng 0.6480 vào phiên thứ Tư. Trên biểu đồ ngày, xu hướng kỹ thuật vẫn nghiêng về giảm, với chỉ số RSI 14 ngày duy trì dưới mức trung tính 50. Cặp tiền cũng đang nằm dưới đường EMA 9 ngày – cho thấy đà phục hồi trong ngắn hạn vẫn còn yếu.

Về mặt hỗ trợ, ngưỡng quan trọng đầu tiên nằm tại đáy hai tháng gần đây ở mức 0.6419, được thiết lập vào ngày 1 tháng 8. Nếu phá vỡ mức này, áp lực bán có thể đẩy AUD/USD giảm sâu hơn về đáy ba tháng tại 0.6372, ghi nhận vào ngày 23 tháng 6.

Ở chiều ngược lại, nếu phá vỡ thành công đường EMA 9 ngày tại mức 0.6484 – trùng với đường EMA 50 ngày tại 0.6493 – đà phục hồi có thể được củng cố. Khi đó, cặp AUD/USD có thể nhắm đến vùng kháng cự quanh đỉnh chín tháng là 0.6625, thiết lập trong tháng trước.

AUD/USD: Biểu đồ khung ngày