[Market Brief 11.05.2023]: Chứng khoán hồi phục, lợi suất trái phiếu đồng loạt suy yếu

Diễn biến chính trong phiên giao dịch hôm qua là sự suy yếu của lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ sau báo cáo lạm phát. Nhìn chung, thị trường đã bắt đầu hy vọng Fed sẽ có thêm thông tin để xem xét những động thái tiếp theo. Lạm phát cơ bản thấp hơn so với dự kiến, ở mức 4.9% so với cùng kỳ trong khi lạm phát lõi giữ nguyên ở mức 5.5%, đúng như dự kiến.

Tuy nhiên, những lo ngại kéo dài về trần nợ của Hoa Kỳ vẫn đè nặng lên các nhà đầu tư. Không có nhiều cải thiện trong cuộc họp giữa Tổng thống Biden và các nhà lãnh đạo quốc hội vào thứ Ba. Một cuộc họp khác đã được lên kế hoạch vào thứ Sáu này. Chỉ số S&P500 tăng điểm nhờ nhóm cổ phiếu công nghệ, USD và vàng cùng giảm.

Hợp đồng tương lai lãi suất quỹ liên bang đang định giá 2% khả năng tăng lãi suất thêm 25 điểm cơ bản vào cuộc họp tháng 6, giảm so với 17% vào thứ Ba. Thị trường đang định giá lãi suất giảm 78 điểm cơ bản sẽ bị cắt giảm vào cuối năm nay.

DJIA giảm 0.1%, trong khi S&P 500 và Nasdaq Composite Index tăng lần lượt 0.5% và 1%. Euro Stoxx 50 giảm 0.4%. Chỉ số DXY giảm 0.1% xuống 101.48 và tỷ giá EUR/USD tăng 20 pip lên 1.0980.

Lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 2 năm của Hoa Kỳ giảm 11 bp xuống 3.91% trong khi lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm giảm 8 bp xuống 3.44%. Lợi suất trái phiếu 10 năm của Đức giảm 6 bp xuống 2.29%. Lợi suất 10 năm của Vương quốc Anh giảm 6 bp xuống 3.80% trước thềm cuộc họp quyết định lãi suất của Ngân hàng Anh (BoE) ngày hôm nay. OIS đang định giá lãi suất tăng thêm 25 điểm cơ bản lên 4.50% và một lần tăng 25 điểm cơ bản khác vào tháng 8. Giá dầu thô WTI trên sàn NYMEX giảm 1.6% xuống 72.56 USD và vàng giảm 0.2% xuống 2.030 USD.

Những dữ liệu quan trọng của Hoa Kỳ được công bố trong hôm qua:

1. CPI tháng 4 tăng 0.4% so với tháng trước (Bloomberg dự kiến: 0.4%) từ mức 0.1% trong tháng 3. Con số này tương đương với mức 4.9% so với cùng kỳ (Bloomberg dự kiến: 5.0%) so với 5.0% trong tháng Ba. Không bao gồm giá thực phẩm và năng lượng, lạm phát lõi tăng 0.4% so với tháng trước, đúng như dự đoán và không đổi so với tháng trước. Con số này tương đương mức tăng 5.5% so với cùng kỳ, giảm từ mốc 5.6% trước đó;
2. Thu nhập trung bình theo giờ thực tế của tháng 4 giảm 0.5% so với cùng kỳ so với mức -0.6% trong tháng 3 và thu nhập trung bình theo tuần thực tế giảm 1.1% so với cùng kỳ so với -1.5% trong tháng 3.

Ngày hôm nay, dữ liệu lạm phát PPI và yêu cầu trợ cấp thất nghiệp lần đầu sẽ được công bố. Thị trường kỳ vọng lạm phát PPI trong tháng 4 sẽ giảm xuống 2.5% so với cùng kỳ từ mức 2.7% trước đó và lạm phát PPI không bao gồm thực phẩm và năng lượng sẽ giảm xuống 3.3% so với cùng kỳ từ mức 3.4% trước đó.

Trên thị trường ngoại hối, USD/JPY giảm 90 pips xuống 134.30 và AUD/USD tăng gần 20 pips lên 0.6780.