[Market Brief 05.05.2023]: Căng thẳng ngân hàng và mối lo trần nợ công bao trùm thị trường

Lo ngại kéo dài về các ngân hàng khu vực của Hoa Kỳ cũng như là trần nợ đã đè nặng lên tâm lý thị trường. Sắc đỏ bao trùm cổ phiếu các ngân hàng khu vực với chỉ số KBW Regional Bank Index giảm 3.5% - phiên giảm thứ 4 liên tiếp.

Đây là một phiên giao dịch đầy biến động đối với trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ, khi những lo ngại về trần nợ đã đẩy lợi suất lên cao. Lợi suất trái phiếu kho bạc 2 năm giảm nhẹ nhưng lợi suất kỳ hạn 10 năm tăng. Kho bạc Hoa Kỳ đã bán 50 tỷ USD tín phiếu kỳ hạn 4 tuần và lợi suất đã tăng lên 5.84% - mức cao nhất kể từ năm 2000, so với con số chỉ 3.83% vào tuần trước. Đồng thời, Kho bạc cũng đã bán 45 tỷ USD tín phiếu kỳ hạn 8 tuần với lãi suất 5.40%, tăng từ 4.94% vào tuần trước.

Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) đã tăng lãi suất tái cấp vốn chính, lãi suất cho vay cận biên và lãi suất tiền gửi thêm 25 điểm cơ bản lần lượt lên 3.75%, 4% và 3.25% như dự kiến. Chủ tịch ECB Christine Lagarde cho biết tại cuộc họp báo rằng “Chúng tôi còn rất nhiều việc phải giải quyết và chúng tôi sẽ không dừng lại. Điều đó cực kỳ rõ ràng." Bà nói thêm rằng hội đồng "gần như nhất trí" với quyết định này, thậm chí một số quan chức còn ủng hộ một đợt tăng lãi suất mạnh hơn.

Hợp đồng tương lai của lãi suất quỹ liên bang đang định giá 2% khả năng cắt giảm vào tháng 6 trước thềm báo cáo việc làm tháng 4 hôm nay. Thị trường đang định giá tổng mức cắt giảm lãi suất bằng 86 điểm cơ bản vào cuối năm. Đối với ECB, thị trường OIS đang định giá 100% một đợt tăng 25 điểm cơ bản khác vào tháng 6 và 21% cơ hội tăng 50 điểm cơ bản. Tới cuối năm, thị trường đang định giá tổng mức tăng lãi suất là 33 điểm cơ bản.

Chỉ số DJIA, S&P500 và Nasdaq Composite giảm lần lượt 0.9%, 0.7% và 0.5%. Euro Stoxx 50 giảm 0.5%. Chỉ số DXY tăng 0.1% lên 101.40 và tỷ giá EUR/USD giảm 50 pip xuống 1.1010.

Lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 2 năm của Hoa Kỳ giảm 1.5 bp xuống 3.79% trong khi lợi suất kỳ hạn 10 năm tăng hơn 4 bp lên 3.38%. Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm của Đức giảm gần 6 bp xuống 2.19% và lợi suất trái phiếu 10 năm của Anh giảm hơn 4 bp xuống 3.65%. Giá dầu thô WTI trên sàn NYMEX chỉ giảm nhẹ, dao động quanh mức 68.60 USD và vàng tăng 0.6% lên 2,050 USD.

Những dữ liệu quan trọng của Hoa Kỳ được công bố trong hôm qua:

1) Chi phí nhân công Q1 tăng 6.3% so với quý trước (Bloomberg dự kiến: 5.6%) so với 3.3% trong Q1;
2) Thâm hụt thương mại tháng 3 ở mức 64.2 tỷ USD (Bloomberg dự kiến: 63.1 tỷ USD) so với 70.6 tỷ USD trước đó;
3) Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu cho tuần kết thúc vào ngày 29 tháng 4 đã tăng lên 242 nghìn (Bloomberg dự kiến: 240 nghìn) so với 229 nghìn trước đó.

Ngày hôm nay, bảng lương phi nông nghiệp (NFP) tháng 4 sẽ được công bố, với dự kieenss của Bloomberg là 185 nghìn so với 236 nghìn trước đó. Tỷ lệ thất nghiệp dự kiến sẽ tăng lên 3.6% từ mức 3.5% trước đó và thu nhập trung bình mỗi giờ sẽ giữ ổn định ở mức 4.2% yoy.

Trên thị trường ngoại hối, USD/JPY giảm 40 pip xuống 134.30 và AUD/USD chỉ tăng nhẹ lên khoảng 0.6690.