XAU/USD bật tăng trên mốc 2,400 USD, chờ đợi Fed đưa ra thêm tín hiệu về lãi suất

Giá vàng (XAU/USD) tăng vọt lên mức đỉnh nhiều ngày quanh vùng kháng cự 2,412-2,413 USD vào thứ Ba và nhận được hỗ trợ từ nhiều yếu tố khác nhau. Cuộc tấn công của Israel vào thủ đô Lebanon để trả đũa vụ tấn công bằng tên lửa ở Cao nguyên Golan hôm thứ Bảy đã làm gia tăng nguy cơ leo thang căng thẳng địa chính trị ở Trung Đông. Hơn nữa, số liệu GDP ảm đạm của Đức đã làm tiêu tan hy vọng về sự phục hồi của nền kinh tế lớn nhất khu vực Euro. Điều này cùng với những lo ngại dai dẳng về sự suy giảm ở Trung Quốc - nền kinh tế lớn thứ hai thế giới, có lợi cho kim loại quý trú ẩn an toàn này.

Ngoài ra, đồng USD giảm nhẹ từ mức cao nhất trong gần ba tuần cũng đã hỗ trợ thêm cho giá vàng. USD tiếp tục giảm trong phiên Á vào thứ Tư do kỳ vọng gia tăng rằng Cục Dự trữ Liên bang (Fed) sẽ bắt đầu cắt giảm lãi suất vào tháng 9. Tuy nhiên, XAU/USD gặp khó khăn trong việc duy trì đà tăng do các nhà giao dịch chờ đợi kết quả cuộc họp kéo dài hai ngày của Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC). Trong khi đó, quyết định chính sách của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ) có thể tạo động lực cho vàng - tài sản phi lợi suất.

Tổng quan thị trường

• Những rủi ro địa chính trị bắt nguồn từ các cuộc xung đột đang diễn ra ở Trung Đông, cùng với lo ngại về sự suy thoái kinh tế và sự sụt giảm nhẹ của đồng USD, đã đẩy giá vàng lên mức cao nhất trong nhiều ngày vào hôm thứ Ba.
• Quân đội Israel tấn công thủ đô Beirut của Lebanon và nhắm vào chỉ huy Hezbollah - người chịu trách nhiệm cho vụ tấn công ở Cao nguyên Golan hôm thứ Bảy, làm dấy lên lo ngại về một cuộc chiến toàn diện trong khu vực.
• Theo ước tính sơ bộ được công bố bởi cơ quan thống kê liên bang Destatis, nền kinh tế Đức bất ngờ thu hẹp 0.1% trong quý 2 so với mức tăng trưởng 0.2% của ba tháng trước đó.
• Khảo sát Cơ hội Việc làm và Luân chuyển Lao động (JOLTS) của Mỹ cho thấy số lượng cơ hội việc làm giảm xuống 8.18 triệu trong tháng 6 từ mức 8.23 triệu của tháng trước, tuy nhiên vẫn cao hơn kỳ vọng thị trường là 8.03 triệu.
• Chỉ số Niềm tin Tiêu dùng của Conference Board tăng nhẹ lên 100.3 trong tháng 7 từ mức 97.8 (đã được điều chỉnh giảm) của tháng trước do người tiêu dùng vẫn tương đối lạc quan về thị trường lao động.
• Đồng USD có được một sự hỗ trợ nhỏ để phản ứng với dữ liệu vĩ mô tích cực của Mỹ, tuy nhiên động lực này nhanh chóng phai nhạt giữa những đặt cược về việc Cục Dự trữ Liên bang sẽ sớm bắt đầu chu kỳ cắt giảm lãi suất vào tháng 9.
• Cục Thống kê Quốc gia (NBS) báo cáo vào thứ Tư này rằng hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực sản xuất của Trung Quốc đã thu hẹp tháng thứ ba liên tiếp trong tháng 7 và tăng trưởng trong lĩnh vực dịch vụ vẫn ở mức thấp.
• Các nhà đầu tư hiện đang chú ý đến quyết định chính sách được mong đợi cao của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản để có động lực ngắn hạn, mặc dù trọng tâm vẫn là cập nhật chính sách của Fed, điều này sẽ ảnh hưởng đến kim loại vàng - tài sản phi lợi suất.

Phân tích kỹ thuật

Biểu đồ XAU/USD khung thời gian ngày

Đà phục hồi gần đây từ vùng hỗ trợ 2,350 USD và đường SMA 50 ngày cùng cú bật tăng vượt qua mốc 2,400 USD đã củng cố xu hướng tăng cho vàng. Hơn nữa, các chỉ báo dao động trên biểu đồ ngày đã bắt đầu có đà tích cực trở lại và hỗ trợ triển vọng tăng thêm. Một số hoạt động mua tiếp theo vượt qua vùng 2,412-2,413 USD sẽ tái khẳng định triển vọng tích cực và đẩy giá vàng lên mức cao nhất tuần trước, quanh mức 2,432 USD. XAU/USD sau đó có thể leo lên kháng cự trung gian quanh vùng 2,469-2,470 USD và nhắm đến thử thách đỉnh cao kỷ lục, quanh 2,483-2,484 USD.

Mặt khác, mốc 2,400 USD hiện dường như hỗ trợ tức thời cho giá vàng trước vùng 2,383-2,382 USD. Sụt giảm xuống vùng này, XAU/USD có thể trượt trở lại đến đường SMA 50 ngày, quanh mức 2,359 USD. Break-down mức này sẽ dẫn đến sự sụt giảm tiếp theo xuống dưới mức thấp nhất tuần trước, quanh 2,353 USD. Đà giảm có thể mở rộng thêm hướng tới kiểm tra vùng hỗ trợ quanh mức 2,325 USD trên đường đến mốc tâm lý 2,300 USD.