Nhận định USD/JPY và AUD/USD: GDP Nhật Bản vượt kỳ vọng, dữ liệu Trung Quốc sắp tới
Diệu Linh
Junior Editor
GDP Nhật Bản vượt dự báo, thúc đẩy kỳ vọng BoJ tăng lãi suất trong quý 4 và gây áp lực giảm lên USD/JPY xuống các ngưỡng kỹ thuật quan trọng. Doanh số bán lẻ, sản xuất công nghiệp và số liệu việc làm của Trung Quốc sẽ tác động đến AUD/USD. Dữ liệu Mỹ mạnh hơn có thể mở rộng chênh lệch lãi suất, đẩy USD/JPY tiến sát 150 và AUD/USD hướng về $0.64500
GDP Nhật Bản vượt kỳ vọng, thúc đẩy kỳ vọng tăng lãi suất của BoJ – USD/JPY chuẩn bị biến động
Kỳ vọng Ngân hàng Nhật Bản (BoJ) tăng lãi suất trong quý 4 đã gia tăng mạnh vào thứ Sáu, 15/8, sau khi kinh tế Nhật Bản cho thấy đà tăng trưởng vững chắc. Triển vọng lãi suất của BoJ tiếp tục định hướng xu hướng ngắn hạn của USD/JPY.
GDP Nhật Bản quý 2 tăng 0.3% so với quý trước, cao hơn mức 0.1% của quý 1. So với cùng kỳ năm ngoái, GDP tăng 1%, nhanh hơn mức 0.6% trong quý trước. Dự báo trước đó của các nhà kinh tế lần lượt là 0.1% và 0.4%.
Sự phục hồi của nhu cầu bên ngoài và tiêu dùng cá nhân bền vững là động lực chính. Xuất khẩu ròng tăng 0.3% theo quý, đảo chiều từ mức giảm 0.8% của quý 1. Tiêu dùng cá nhân tăng 0.2%, giữ nguyên tốc độ so với quý trước.
Đặc biệt, xuất khẩu phục hồi có thể giảm bớt lo ngại của BoJ về tác động tiêu cực từ thuế quan Mỹ đối với thương mại. Trong tháng 7, một số thành viên BoJ cho biết cần đánh giá kỹ ảnh hưởng của thuế quan trước khi tiếp tục nâng lãi suất. Tiêu dùng cá nhân – chiếm hơn 50% GDP – duy trì ổn định cũng củng cố quan điểm hawkish.
Ngay sau khi dữ liệu được công bố, USD/JPY giảm từ 147.740 xuống 147.628, phản ánh kỳ vọng thị trường về việc BoJ sớm nâng lãi suất.
Triển vọng khung ngày USD/JPY: Tâm điểm vào doanh số bán lẻ và tâm lý người tiêu dùng Mỹ
Trong phiên New York thứ Sáu, doanh số bán lẻ và chỉ số tâm lý người tiêu dùng sẽ định hướng nhu cầu USD. Dự báo doanh số bán lẻ tháng 7 tăng 0.5% so với tháng trước, thấp hơn mức 0.6% của tháng 6. Chỉ số Tâm lý Người tiêu dùng Michigan dự kiến tăng từ 61.7 lên 62.
Nếu doanh số bán lẻ và tâm lý người tiêu dùng vượt dự báo, kỳ vọng Fed cắt giảm lãi suất nhiều lần sẽ giảm bớt. Niềm tin tiêu dùng cao hơn có thể kéo theo chi tiêu mạnh hơn, thúc đẩy áp lực lạm phát do cầu, từ đó hỗ trợ USD/JPY vượt đường EMA 200 ngày. Việc bứt phá này có thể mở đường lên vùng kháng cự 149.358.
Ngược lại, dữ liệu yếu hơn dự kiến sẽ củng cố quan điểm dovish đối với Fed, kéo USD/JPY về gần đường EMA 50 ngày. Nếu thủng mốc này, vùng hỗ trợ then chốt 145 sẽ là mục tiêu tiếp theo.
Ngoài ra, chỉ số sản xuất Empire State NY và sản lượng công nghiệp cũng được công bố nhưng ít khả năng tác động mạnh như hai báo cáo chính trên.
USD/JPY – Các kịch bản cần theo dõi
- Kịch bản giảm giá: Tín hiệu hawkish từ BoJ, dữ liệu Mỹ kém khả quan hoặc bình luận dovish từ Fed có thể kéo USD/JPY về EMA 50 ngày, với mốc 145 là hỗ trợ quan trọng.
- Kịch bản tăng giá: Tín hiệu dovish từ BoJ, dữ liệu Mỹ mạnh hoặc phát biểu hawkish từ Fed có thể giúp USD/JPY vượt EMA 200 ngày, hướng tới kháng cự 149.358.
AUD/USD: Thị trường hướng về dữ liệu kinh tế Trung Quốc
Đối với AUD/USD, tâm điểm là các số liệu từ Trung Quốc gồm doanh số bán lẻ, sản xuất công nghiệp, đầu tư tài sản cố định và tỷ lệ thất nghiệp, cung cấp dấu hiệu về đà tăng trưởng quý 3.
Nếu dữ liệu yếu hơn dự kiến, nhu cầu đối với hàng xuất khẩu của Úc có thể giảm, gây sức ép lên nền kinh tế, lộ trình lãi suất của RBA và AUD. Trung Quốc hiện chiếm khoảng 1/3 xuất khẩu của Úc, trong khi tỷ lệ thương mại so với GDP của Úc vượt 50%.
Ngược lại, dữ liệu tích cực từ Trung Quốc có thể hỗ trợ AUD, nhất là nếu song hành với quan điểm hawkish từ RBA.
AUD/USD – Các kịch bản cần theo dõi
- Kịch bản giảm giá: Dữ liệu Trung Quốc yếu hoặc tín hiệu dovish từ RBA có thể kéo AUD/USD về EMA 200 ngày và thử thách mốc $0.64.
- Kịch bản tăng giá: Dữ liệu Trung Quốc mạnh hoặc phát biểu hawkish từ RBA có thể đưa AUD/USD vượt EMA 50 ngày, hướng tới kháng cự $0.6550.
Triển vọng khung ngày AUD/USD: Fed và chênh lệch lãi suất
Sau hôm nay, dữ liệu kinh tế Mỹ sẽ tiếp tục ảnh hưởng đến AUD/USD thông qua chênh lệch lãi suất Mỹ – Úc.
Nếu doanh số bán lẻ và tâm lý người tiêu dùng Mỹ vượt dự báo, kỳ vọng Fed giảm lãi suất sẽ giảm, giúp USD mạnh lên và kéo AUD/USD về EMA 200 ngày. Việc phá mốc này có thể mở đường về $0.64500.
Ngược lại, dữ liệu yếu hơn có thể nâng kỳ vọng Fed cắt giảm lãi suất nhiều lần, thu hẹp chênh lệch lãi suất và hỗ trợ AUD/USD vượt EMA 50 ngày, hướng tới $0.6550.
Ngoài dữ liệu, các phát biểu của thành viên FOMC liên quan đến dữ liệu mới và lạm phát gần đây cũng có thể tác động mạnh đến xu hướng.
Các yếu tố thị trường chính hôm nay
- USD/JPY: Tín hiệu chính sách từ BoJ
- USD/JPY và AUD/USD: Dữ liệu kinh tế Mỹ và phát biểu từ Fed
- AUD/USD: Dữ liệu kinh tế Trung Quốc và quan điểm của RBA
fxempire
